哪里可以杠杆炒股即使在多伦多高昂的生活成本下

James（72岁）和Nguyen（46岁）结婚七年了，并且一直以来，即使在多伦多高昂的生活成本下，他们在财务方面也一直无忧无虑。

而那是在联邦政府对学签数量做出大幅削减之前的情况。

加拿大留学生政策收紧之后，作为一名大学讲师的Nguyen因此失去了工作，每年6万加元的收入化为泡影。

现在，这对夫妻正在考虑是否应该搬去Nguyen的祖国越南，他们就是在那里相遇的，并且相信在那里可以依靠James的退休储蓄和养老金舒适生活。

James是一名自己理财的投资者，他已经积攒了40万加元，其中包括20万高增长股票，其中14万分别放在免税储蓄账户（TFSA）和注册退休收入基金（RRIF）里。他还有6万在一个投资交易账户里，还有20万在由定义供款养老金计划管理员管理的雇主退休基金里，该基金一般跟踪标普500指数。Nguyen在一个储蓄账户里有大约4万加元。

“我们可以在胡志明市买一套漂亮的两居室公寓，价格大概在16万到18万加元之间，”James说。不过，他们仍然也想留在多伦多——但前提是他们的储蓄能继续增长，并且在James去世后还能给Nguyen提供舒适的生活。

两夫妻在考虑很多问题：James和Nguyen能否负担得起留在James生活和工作了51年的多伦多的生活？如果不能，他们真的搬去越南的话，James的加拿大养老金计划（CPP）、老年保障金（OAS）和雇主养老金会发生什么？CPP和OAS会被扣非居民预扣税吗？这会花多少钱？他在越南还需要缴纳任何加拿大所得税吗？

James目前每月收入大约4470加元。其中包括1363加元的CPP，647加元的OAS，600加元的雇主养老金，以及1860加元的RRIF提款。这对夫妻目前每月支出为4291加元，包括2000加元房租和741加元的人寿、长期护理及重症保险保费。James问：“这些保险计划在越南还有效吗？”

鉴于他的年龄，他也在考虑是否应该从高增长股票转向分红股。

“我想确保我的资产不贬值。我每年从RRIF提取大约6%，我希望我的资本至少也能以相同的速度增长，这样10年或20年后等我去世时，这笔钱仍然留给我妻子。”

专家怎么说

渥太华Exponent Investment Management的退休规划师Eliott Einarson表示，他理解搬到Nguyen生活成本较低的祖国的吸引力，但他指出，这可能并不能从根本上解决他们的财务顾虑。

Einarson说：“第一步应该是找一位专门做跨境税务的会计师，确认如果他们永久搬走的话，收入的税率和像OAS这样的福利是否会失去。” “一旦他们掌握了这些信息，做一份退休计划将帮助他们了解不同方案对财务的影响。”

由于James的大部分RRIF都在一家大型金融机构，Einarson建议他向该公司或保险顾问咨询一些退休规划。

“此外，他还可以询问长期护理保险在其他国家是否生效，（回流）以后会是什么样子？”Einarson说。

Einarson指出，还需要考虑其他风险，比如失去加拿大提供的医疗、社会服务和其他福利，永久搬迁带来的税率及税制变化，所有养老金收入将转成外币后面临的汇率风险，以及搬家成本。“如果James出了什么事，他的养老金和CPP减少或取消，Nguyen的打算是什么？”Einarson问。

虽然搬去越南一开始看起来负担得起，但这对夫妻在加拿大没有房子可卖来补贴在越南买房的支出，所以如果他们在当地买公寓，就需要动用所有非注册投资、储蓄甚至更多。他说：“这样一来，James只剩下27万加元的注册投资账户来提取收入，加上一份较为有限的公司养老金和CPP。”

Einarson说：“即使剩下的钱能创造足够的收入来维持生活，每月税前大约3800加元，他们仍需详细考虑‘如果……怎么办’的场景。

如果James剩下的RRIF资金表现不如预期，或者随着年龄增加需要提取的RRIF最低金额逐年提高，账户被提前耗尽，Nguyen就可能什么都没有了。如果他们用掉所有其他资本去买公寓，遇到意外需要钱怎么办？而且两人年龄相差近30岁，James去世后剩下的收入可能不足以覆盖Nguyen未来三到五十年的退休生活。此外，Nguyen不再在加拿大工作也意味着无法继续积累CPP，并且由于不再居住在加拿大，将失去未来领取OAS的资格。”

Einarson表示，留在多伦多可能是最佳选择。夫妻俩目前每月总支出约4300加元，James每月总收入约4470加元。“如果这是他的全部税前收入，那么留在加拿大，他们可以继续把TFSA和非注册资金投资起来，Nguyen可以在找到新工作之前，用4万加元储蓄弥补差额。”

Einarson担心James希望投资组合每年复合增长至少12%的目标不太现实，尤其是在既要提取6%现金流又想降低风险的情况下。“转向分红股可能会带来更多确定性，但这应该只是管理整个投资组合的一部分。James可能需要为不同账户设立不同的目标，让一些账户持续增值，同时提取另一些账户的资金。”